11 марта 2024 г.
Norwalk, Conn. - Xerox Holdings Corporation (NASDAQ: XRX) («Компания» или «Xerox») объявила сегодня о закрытии своей совокупной основной суммы в размере 3,75% конвертируемых старших облигаций со сроком погашения в 2030 году («Облигации») на сумму $350 000 000 в рамках частного размещения среди квалифицированных институциональных покупателей. в соответствии с Правилом 144А Закона о ценных бумагах 1933 года с поправками («Закон»). Компания также предоставила первоначальным покупателям Облигаций 13-дневный опцион на приобретение дополнительных облигаций на сумму до 50 000 000 долларов США.
Компания намерена использовать чистую выручку от этого предложения для финансирования стоимости транзакций отзыва с ограниченным лимитом, описанных ниже, за счет оставшейся чистой выручки от Облигаций вместе с чистой выручкой от одновременного предложения Старших Облигаций с процентной ставкой 8,875% со сроком погашения в 2029 году. Компания будет использоваться для (i) рефинансирования всех своих старших облигаций со ставкой купона 3,800% со сроком погашения в 2024 году («Облигации 2024 года») и части старших облигаций со ставкой купона 5,000% со сроком погашения в 2025 году («Облигации 2025 года»), (ii) погашения, выкупа или погасить часть другой непогашенной задолженности, (iii) для оплаты соответствующих комиссий и расходов и (iv) для общих корпоративных целей.
Облигации и соответствующие гарантии являются приоритетными необеспеченными обязательствами Компании, проценты по которым выплачиваются раз в полгода в конце периода.
Облигации конвертируются в денежные средства в пределах совокупной основной суммы Облигаций, подлежащих конвертации, а также в денежные средства, обыкновенные акции Компании или их комбинацию по выбору Компании в отношении оставшейся части, если таковая имеется, обязательство Компании по конвертации, превышающее совокупную основную сумму конвертируемых Облигаций. Первоначальный коэффициент конвертации Облигаций составляет 47,9904 обыкновенных акций на основную сумму Облигаций в размере 1 000 долларов США (что эквивалентно начальной цене конвертации, составляющей примерно 20,84 доллара США за акцию). Первоначальная цена конвертации представляет собой премию примерно в 25% к цене закрытия обыкновенных акций Xerox на NASDAQ 6 марта 2024 года в размере $16,67 за акцию.
Облигации также будут подлежать погашению по усмотрению Компании 20 сентября 2027 года или после этой даты, если последняя объявленная цена продажи обыкновенных акций Компании составляла не менее 130% от цены конвертации, действующей в течение как минимум 20 торговых дней. (независимо от того, последовательный или нет), включая торговый день, непосредственно предшествующий дате, в которую Компания предоставляет уведомление о погашении, в течение любого периода из 30 последовательных торговых дней, заканчивающегося в и включая торговый день, непосредственно предшествующий дате, в которую Компания предоставляет уведомление искупления. Срок погашения облигаций наступит 15 марта 2030 года.
Компания также заключила частные сделки с ограниченным лимитом колл с некоторыми финансовыми учреждениями, в число которых входят определенные первоначальные покупатели или их соответствующие аффилированные лица и/или другие финансовые учреждения или их соответствующие аффилированные лица (совместно именуемые «Контрагенты»). Ожидается, что операции по ограниченному требованию, как правило, уменьшат потенциальное размытие обыкновенных акций Компании при любой конвертации Облигаций и/или компенсируют любые денежные выплаты, которые Компания обязана произвести сверх основной суммы конвертированных Облигаций, в зависимости от обстоятельств. , при этом такое сокращение и/или компенсация подлежит ограничению, основанному на предельной цене. Предельная цена транзакций отзыва с ограниченным лимитом составляла примерно 28,34 доллара США за акцию, что представляет собой премию в 70 % по сравнению с последней заявленной ценой продажи обыкновенных акций Xerox в размере 16,67 доллара США за акцию 6 марта 2024 года и подлежит определенным корректировкам в соответствии с условиями. Если первоначальные покупатели воспользуются своим правом на покупку дополнительных Облигаций, Компания ожидает заключения дополнительных сделок «колл» с ограниченным лимитом с Контрагентами.
Облигации и соответствующие гарантии будут предлагаться только лицам, которые обоснованно считаются квалифицированными институциональными покупателями в соответствии с Правилом 144А Закона. Ни Облигации, соответствующие гарантии, ни обыкновенные акции, выпускаемые при конвертации Облигаций, если таковые имеются, не были и не будут зарегистрированы в соответствии с Законом или законами о ценных бумагах любой другой юрисдикции и не могут быть предложены или проданы в в Соединенных Штатах отсутствует регистрация или применимое освобождение от таких требований к регистрации.
Настоящий пресс-релиз не является предложением о продаже или призывом к предложению о покупке Облигаций, связанных с ними гарантий или любого другого обеспечения, а также не представляет собой предложение, ходатайство или продажу каких-либо ценных бумаг в каком-либо штате или юрисдикции в которому или любым лицам, для которых такое предложение, вымогательство или продажа были бы незаконными. Кроме того, настоящий пресс-релиз не представляет собой предложение о покупке или призыв к покупке Облигаций 2024 года или Облигаций 2025 года. Любое тендерное предложение будет сделано исключительно в соответствии с предложением о покупке держателям Облигаций 2024 года и Облигаций 2025 года.
